Оптимизация налоговой политики компании посредством управления денежными потоками холдинговых компаний

ОПТИМИЗАЦИЯ НАЛОГОВОЙ ПОЛИТИКИ КОМПАНИИ ПОСРЕДСТВОМ УПРАВЛЕНИЯ ДЕНЕЖНЫМИ ПОТОКАМИ ХОЛДИНГОВЫХ КОМПАНИЙ

Аннотация

Важным этапом налоговой оптимизации является выбор географического размещения предприятий холдинга, которое определяется различным региональным налоговым регулированием. В данной статье рассмотрены основные схемы движения денежных средств между различными компаниями холдинга в целях оптимизации налогового бремени.

Ключевые слова

Оптимизация налогообложения, двойное налогообложение, роялти, налоговое регулирование ххолдингов

К важным инструментам международного налогового планирования относится использование преимуществ международных налоговых соглашений для устранения и минимизации двойного налогообложения. Проблема двойного налогообложения возникает, когда налогоплательщик, имеющий юридическое отношение к одной стране, получает доходы из источников в другой стране.

Таким образом, международное двойное налогообложение возникает, когда один и тот же объект одного и того же субъекта налоговых отношений облагается за один и тот же период идентичными либо аналогичными налогами разными национальными налоговыми администрациями.

Помимо этого, двойное налогообложение может возникать в случае, когда оба государства считают налогоплательщика своим резидентом, тем самым претендуя на налогообложение его доходов [4].

Под налоговым освобождением понимается исключения из налоговой базы в стране резидентства субъекта внешнеэкономической деятельности определённых видов зарубежных доходов. Таким образом, все права на налогообложение данного дохода передаются стране – источнику образования дохода. Налоговое освобождение бывает двух видов [1]:

- полное, когда зарубежный доход полностью исключается из налоговой базы в стране резидентства;

- с прогрессией, когда сумма налога, подлежащая уплате в стране резидентства, равна доходу, полученному в стране резидентства, помноженному на прогрессивную ставку налога в стране резидентства на весь полученный доход.

Метод налоговых зачётов (кредитов) предполагает зачёт сумм налога, уплаченных за рубежом – у источника дохода. Из суммы рассчитанных глобальных налоговых обязательств в этом случае вычитается сумма налогов, ранее уплаченных в зарубежной юрисдикции. Существуют две разновидности такого метода:

- полный налоговый кредит, при котором страна резидентства облагает весь доход субъекта своим налогом, при этом из полученной суммы налога вычитаются все налоговые обязательства, уплаченные в стране-источнике дохода;

- обыкновенный налоговый кредит, когда страна резидентства позволяет вычитать из полученной величины обязательства только ту сумму, размер которой не превышает сумму налога страны резидентства для дохода из страны-источника.

Налоговые вычеты – метод, согласно которому налоги, уплаченные в зарубежной стране – источнике доходов, вычитаются из налоговой базы при определении конечных налоговых обязательств в государстве резидентства налогоплательщика.

Для достижения соглашения по налоговым вопросам многие страны заключают между собой международные налоговые соглашения (далее – МНС). За основу данных соглашений чаще всего берутся модельные налоговые конвенции, разрабатываемые международными организациями (ОЭСР, ООН). МНС облегчают осуществление внешнеэкономической деятельности и уменьшают двойное бремя налогов. Кроме того, их положения предоставляют возможности для дополнительного снижения налогов путём целенаправленного структурирования бизнеса. Использование МНС для целей международного налогового планирования преимущественно заключается в применении пониженных ставок на репатриацию доходов либо освобождении дохода от налога у источника выплаты. При этом речь идёт, прежде всего, о положениях, относящихся к налогам у источника образования пассивных доходов, т.е. доходов от источников, не требующих вовлеченности получателя: дивидендов, процентов, роялти [2].