Управление процентным риском в банковской книге

Департамент Банк дела и фин рынков

ОСНОВНЫЕ ПОЛОЖЕНИЯ

Управление процентным риском в банковской книге (IRRBB) начинает получать гораздо больше внимания после длительного периода, в течение которого другие вопросы регулирования и управления рисками доминировали в заголовках газет. Этот сдвиг является результатом:

Рыночная среда: процентные ставки долгое время находились на исторических минимумах и начали расти в США, в то время как процентные ставки в других регионах продолжают снижаться до новых рекордных глубин – включая отрицательные ставки в нескольких странах Европы и Японии. Резкое расхождение в денежно-кредитной политике, недавняя волатильность рынка и неизвестное поведение клиентов в ответ на изменения ставок в совокупности создают значительную неопределенность в принятии рисков, а также дополнительное давление на итоговый результат.

Нормативное давление: Недавно Базельский комитет по банковскому надзору (BCBS) впервые за более чем десятилетие выпустил стандарты IRRBB 1. Стандарты IRRBB вводят усиленный подход к основному компоненту 2 (т. е. процесс надзорной проверки) и устанавливают надзорные ожидания в отношении идентификации, измерения, мониторинга и контроля банков за IRRBB. Кроме того, нам надзорной внимание заострено на IRRBB а также насколько он совпадает с другими нормативной основы как комплексной капитала анализ и комментарий (ССАГБЫЛ) и коэффициент покрытия ликвидности (LCR), и новых руководств, таких как чистого стабильного финансирования (соотношение КЧСФ) и трансфертного ценообразования, которые окажут влияние на структурные АЛМ установки и IRRBB.

Эти сложные рыночные и регуляторные изменения должны будут тщательно контролироваться, главным образом поколением практиков, которые не справлялись с риском изменения процентной ставки с помощью аналогичных проблем.

В этой статье обсуждается состояние отрасли и ключевые усовершенствования, на которых банки должны сосредоточиться, основываясь на обширной отраслевой работе Оливера Уаймана и обзорах североамериканской банковской отрасли, проведенных Оливером Уайманом в 2011 и 20152 годах, из которых мы можем извлечь уроки об эволюции практики IRRBB. Хотя основное внимание уделяется североамериканским банкам, многие из этих наблюдений применимы и к глобальным аналогам.

Среди североамериканских банков мы наблюдаем две темы, которые особенно важны для того, чтобы банки были готовы к усилению регулятивного контроля и изменению рыночных условий: i) совершенствование аналитики IRRBB и интеграция с другими системами принятия ключевых управленческих решений и ii) совершенствование управления IRRBB путем сосредоточения внимания на модельном управлении рисками, лимитных системах и четком разграничении ролей и обязанностей. Стандарты IRRBB, выпущенные BCBS, вводят более жесткий критерий выбросов и гораздо более подробные требования к раскрытию информации, что, вероятно, заставит банки уделять более пристальное внимание допущениям и методам управления, используемым для IRRBB.

Мы ожидаем, что регуляторы будут продолжать и усиливать давление на банки с целью улучшения аналитики и управления IRRBB, в целом аналогичное тенденциям, которые мы наблюдали в эволюции CCAR, управления ликвидностью и систем планирования урегулирования и восстановления. Для того чтобы максимально соответствовать требованиям рынка и нормативным требованиям, мы призываем банки сосредоточиться на следующих ключевых задачах:

1. Разработка и применение комплексного количественного подхода, включающего:

• Прогнозы чистого процентного дохода (NII) и экономической стоимости собственного капитала (EVE) в рамках нескольких макроэкономических сценариев на многолетнем горизонте, включающие исторический анализ и анализ чувствительности.
• Анализ поведения клиентов, например остатков депозитов и переоценки цен, основанный как на статистических моделях, откалиброванных на основе исторических данных, так и на сценариях “что, если”, учитывающих более широкий спектр гипотетических сценариев.

1. Согласовать потенциальные общие черты допущений и механизма системы IRRBB с ключевыми системами управления балансом, такими как управление капиталом и ликвидностью.
2. Применять надежную модель системы управления рисками ко всем моделям и допущениям IRRBB.
3. В рамках эффективного управления IRRBB регулярно пересматривайте и калибруйте лимиты процентного риска, а также информируйте высшее руководство и Совет директоров о присущих им сильных и слабых сторонах используемых показателей.
4. Четко сформулируйте границы между обязанностями 1-й линии и 2-й линии для эффективного и результативного выполнения.

Благодаря этим улучшениям банки получат возможность принимать эффективные решения экономически эффективным образом, что должно быть одним из главных приоритетов в свете текущих регулятивных и рыночных изменений и продолжающегося снижения прибыльности банков.