Контрольная работа по "Финансовому менеджменту"

Задача 1

В таблицах представлены отчет о финансовых результатах компании и сокращенный баланс.

Отчет о финансовых результатах

Чистая выручка от реализации 10 171

Себестоимость реализованной продукции 7 621

Прочие расходы 689

Амортизация 514

Прибыль до уплаты процентов и налогов 1347

Проценты 260

Налоги 426

Чистая прибыл 661

Дивиденды 130

Баланс На начало года На конец года

Денежные средства и краткосрочные ценные бумаги 62 23

Счета к получению 905 890

Запасы 892 876

Прочие оборотные активы 33 40

Итого оборотные активы 1892 1829

Лесные угодья, здания и оборудование 5012 4937

Прочие долгосрочные активы 211 290

Итого активы 7115 7056

Займы к погашению 210 318

Счета к оплате 404 394

Прочие краткосрочные обязательства 399 212

Итого краткосрочные обязательства 1013 924

Долгосрочные займы и капитальный лизинг 2514 2336

Прочие долгосрочные обязательства 953 1079

Обычные акции 2635 2717

Итого обязательства 7115 7056

1) Рассчитайте коэффициенты ликвидности

Решение:

1. Расчет коэффициента текущей ликвидности:

Оборотные активы / Краткосрочные обязательства:

Оборотные активы = 1829.

Краткосрочные обязательства = 924.

Теперь рассчитаем коэффициент текущей ликвидности:

1829 / 924 = 1,98

2. Расчет коэффициента быстрой ликвидности:

(Оборотные активы - Запасы) / Краткосрочные обязательства

Запасы = 876.

Оборотные активы = 1829.

Краткосрочные обязательства = 924

(1829-876)/924 = 1,03

3. Расчет коэффициента абсолютной ликвидности:

Денежные средства и ценные бумаги = 23

Краткосрочные обязательства = 924

23 / 924 = 0.024

Указанные значения позволяют оценить уровень ликвидности компании и ее способность погасить свои текущие обязательства с использованием доступных активов. Они могут быть использованы в дальнейшем анализе финансового состояния и принятии решений.

2) Рассчитайте коэффициенты качества управления активами

Решение:

КОА = Чистая выручка от реализации / Средний размер оборотных активов

Средний размер оборотных активов = (1892 + 1829) / 2 = 1860.5

КОА = 10171 / 1860.5 = 5.47

КРА = Чистая прибыль / Средний размер активов

Средний размер активов = (7115 + 7056) / 2 = 7085.5

КРА = 661 / 7085.5 = 0,09

3) Рассчитайте коэффициенты регулирования долговых отношений (выплата основного долга – 434 и Т (налог) = 40%)

Решение:

Для расчета коэффициентов регулирования долговых отношений нам необходимо вначале найти следующие показатели:

- Основной долг (выплата основного долга)

- Налог на прибыль

1. Основной долг (выплата основного долга) = 434

2. Налог на прибыль = 40% от чистой прибыли = 40% * 661 = 264.4

Теперь можем рассчитать коэффициенты регулирования долговых отношений:

1. Коэффициент выплат основного долга = Основной долг / Чистая прибыль = 434 / 661 = 0.656

2. Коэффициент налога = Налог