Контрольная работа по "Корпоративные финансы"
Автор: almaz1995 • Ноябрь 11, 2018 • Контрольная работа • 357 Слов (2 Страниц) • 764 Просмотры
Инновационный Евразийский университет
СРС 1 по курсу «Корпоративные финансы»
Уч-ся группы ЗФ (с)-202
Акижанов А.К.
СРС 1 Задание 1
Предприятие получило ссуду 10×1,N млн. тенге под 14 % годовых на 5 лет. Согласно условиям контракта предполагается, что возвращение основной суммы долга будет осуществляться одним из следующих вариантов:
А) равными суммами основного долга в конце каждого года
В) равными срочными уплатами в конце каждого года.
Требуется:
1 Разработайте план возвращения долга вариантам А) и В)
2 Определите суммарные выплаты по вариантам и сделайте выводы.
А) равными суммами основного долга[pic 1] 10/5=2 млн тг сумма осн долга
Номер года | Остаток долга | Сумма погашения Осн долга+Pr | Год % | Срочная уплата ү=I* P |
1 | 10 | 2 | 10*0,14=1.4 | 2+1,4=3,4 |
2 | 8 | 2 | 8**0.14=1,12 | 2+1,12=3,12 |
3 | 6 | 2 | 6*0.14=0.84 | 2+0,84=2,84 |
4 | 4 | 2 | 4*0,14=056 | 2+0,56=2,56 |
5 | 2 | 2 | 2*0.14=0,28 | 2+0,28=2,28 |
Итого: | €14,2 |
В) Срочная уплата 4 схема обратная
Определение текущей дисконтированной стоимости аyнуиетета (равная по годам)
[pic 2] =10/FM4*(14%*5)= 10/3.433=2.9
План погашения равный срочными уплатами
Номер года | Остаток долга на начало года Дт | Срочная уплата ү=Ir* Pr | Годовые % Ir=Д*r | Сумма погашения осн долга Pr=Ү-Іr |
1 | 10 | 2,9 | 10*0,14=1,4 | 2,9-1,4=1,5 |
2 | 8,5 | 2,9 | 8,5*0,14=1,19 | 2,9-1,19=1,71 |
3 | 6,79 | 2,9 | 6,79*0,14=0,95 | 2,9-0,95=1,95 |
4 | 4,84 | 2,9 | 4,84*0,14=0,67 | 2,9-0,67=2,23 |
5 | 2,61 | 2,9 | 2,61*0,14=0,36 | 2,9-0,36=2,61 |
€14,5 |
Вывод: Следовательно для заемщика выгоднее вариант погашения равными суммами осн долга т.к суммарные выплаты меньше
Задание 2
Приведены следующие данные о состоянии активов и обязательств предприятия на конец года (млн тенге):
Собственный капитал (капитал и резервы) | 150×1 |
Денежные средства | 20×1 |
Резерв по сомнительным долгам | 20×1 |
Долгосрочные обязательства | ? |
Товарно-материальные запасы | 200×1 |
Основные средства: | |
первоначальная стоимость | 100×1 |
износ | 30×1 |
Краткосрочная кредиторская задолженность | 120×1 |
Коэффицент быстрой ликвидности | 1,5×1 |
Требуется:
а) построить баланс; б) рассчитать валюту баланса и величину долгосрочных обязательств; в) определить, какую долю составляет резерв по сомнительным долгам от общей суммы дебиторской задолженности?
- Решение осуществить в формате баланса
Денежные средства | 20 | Краткосрочные активы КА | Краткосрочные обяз-ва КО | Крелиторская задолженность поставщикам | 120 |
Краткосрочная дебиторская задолженность | 160 | Долгосрочные обяз-ва ДО | 180 | ||
Товарно-материальные запасы | 200 | Собственный капитал СК | Уставный капитал | 150 | |
Основные ср-ва (первонач ст-ть-износ) | 10-30=70 | Долгосрочные активы ДА | Эмиссионный доход | ||
Резервы | |||||
Нераспределенная прибыль | |||||
Итого | 450 | Итого | 450 |
...